Cómo las fintechs y los neobancos pueden impulsar la potencia de las stablecoins

Optimización del potencial de la tecnología financiera 

Las finanzas y la tecnología se han entrelazado durante siglos, moldeándose y rehaciéndose continuamente unas a otras desde 1866, momento en el que el primer cable transatlántico permitió la transmisión electrónica de valor por código morse.¹

Si bien las finanzas y la tecnología se desarrollaron de forma conjunta y constante a lo largo del siglo XX, el auge del Internet en la década de 1990 impulsó una nueva era de tecnología financiera que hasta el día de hoy sigue en expansión. Las computadoras y los dispositivos móviles en red ayudaron a democratizar el acceso a la información financiera tanto para las instituciones como para las personas, y los avances en seguridad brindaron a millones de personas, y, luego, a miles de millones, la confianza suficiente para confiar sus datos personales más confidenciales a esta infraestructura digital. 

Los servicios de banca y corretaje en línea, los flujos comerciales institucionales digitalizados, las redes de pago entre pares y una variedad de herramientas analíticas casi en tiempo real son solo algunos de los avances que las empresas de tecnología financiera o fintechs desataron en el mundo en las últimas décadas.

A pesar de esta importante innovación y progreso, es posible que solo estemos arañando la superficie de lo que las fintechs pueden lograr, dado el aumento de la última década en las monedas nativas de Internet y los ledgers distribuidos de nivel empresarial. 

A pesar de toda la velocidad, facilidad y comodidad que las fintechs ofrecieron al mundo hasta ahora, la mayor parte de la innovación tendió a centrarse en la experiencia del front-end del usuario. Esto se debe a que las vías financieras subyacentes fueron celosamente vigiladas por los antiguos intermediarios y, en su mayoría, estaban fuera del alcance del desarrollador. Usar Internet para transferir valores de una parte a otra de forma directa era prácticamente imposible, hasta que aparecieron las I. 

La moneda digital puede llegar a las personas no bancarizadas*

*Datos del Banco Mundial

Mientras la innovación tecnológica financiera de front-end tiende a generar productos digitales, atractivos, elegantes, rápidos, eficientes, conectados y receptivos, diseñados en base a las necesidades de los usuarios, las antiguas vías de pago subyacentes son analógicas y costosas, y se crearon durante una era anterior al correo electrónico. La compensación automatizada (ACH, en inglés), las “redes” de bancos corresponsales y las vías de las tarjetas simplemente no se actualizaron a la par de las demás facetas de nuestra vida cotidiana que se transfirieron a Internet desde que se introdujeron estos sistemas de liquidación.

La llegada de la blockchain y la moneda digital ayuda a solucionar este problema. Juntas, están acelerando la convergencia del dinero e Internet. En medio del alboroto, la euforia y los altibajos especulativos, es fácil perder de vista el significado principal y la pura verdad de las blockchains: posibilitan la introducción de valor directo a la estructura de Internet. 

Este gran avance significa que Internet se convirtió en una vía de comercio nativo, lo que permite a las fintechs y a sus clientes eludir los importantes costos y la fricción que las antiguas vías de pago pueden imponer a los usuarios individuales e institucionales, los cuales representan casi dos mil millones de personas en todo el mundo que carecen de acceso al sistema bancario, pero poseen un dispositivo conectado a Internet.

Utilidad de la infraestructura del dólar digital

El USDC se adapta de manera única a las necesidades de los desarrolladores de tecnología financiera. Básicamente, se trata de una API del dólar de código abierto a la que los desarrolladores pueden acceder fácilmente y usar para construir directamente una amplia gama de productos tecnológicos financieros. A diferencia de los dólares tradicionales, el USDC puede llegar a casi cualquier persona del mundo que cuente con conexión a Internet. 

En nuestra opinión, la cantidad de usuarios de monedas digitales activos aumentará significativamente a medida que las capacidades de la billetera vayan mejorando y más personas tomen conciencia del alcance de las posibilidades de esta nueva capa del Internet. 

Esto reflejaría la trayectoria de la Internet original, cuando la aparición de los primeros navegadores en la década de 1990 dio lugar a una adopción global masiva y a una variedad de aplicaciones estrella, entre estas, de búsqueda, de redes sociales y de video en streaming utilizadas hoy por miles de millones de personas.

El USDC en acción

El USDC es un verdadero activo al portador, como el dinero en efectivo, pero en forma digital. Permite a los titulares custodiarlo personalmente y se puede transferir a la alta velocidad y el bajo costo de Internet. El USDC está totalmente respaldado con una reserva que se mantiene en cuentas separadas para beneficio de los titulares del USDC. Conforme a leyes y regulaciones, Circle no puede usar la reserva del USDC para fines corporativos. 

Ahora bien, echemos un vistazo a la infraestructura que estamos construyendo para hacer que el USDC circule sin problemas a través del ecosistema blockchain.

Infraestructura diseñada para creadores de fintechs

Si bien no es necesario entender las blockchains ni la criptografía desde la perspectiva de un ingeniero, puede ser útil ver dónde encajan dentro de la historia de Internet. Las blockchains no son más que libros de contabilidad digitales que varias computadoras comparten y mantienen para hacer un seguimiento del historial de transacciones. Con esto, se prescinde del intermediario externo, generalmente un banco o una cámara de compensación, para confirmar las transacciones. 

Las blockchains están aumentando en número y potencia, y, básicamente, se están convirtiendo en una red conectada y conformando una nueva capa financiera de Internet. “Web3”, como a menudo se le llama a esta capa basada en blockchain, integra de forma directa tanto las declaraciones de dinero como de propiedad sobre activos del “mundo real” para que se representen en Internet a través de identificadores digitales únicos o no fungibles. 

Esta combinación (“tokens” no fungibles que representan activos del mundo real, en conjunto con stablecoins, como el USDC) podría abrir un mundo en el que casi cualquier persona, en cualquier lugar, pueda usar dólares para comprar, vender, financiar e intercambiar casi cualquier cosa en cualquier momento.

El USDC ya está activo en muchas blockchains habilitadas para smart contract, incluida Ethereum, y se planea realizar integraciones programables de blockchain adicionales.  Nuestro plan es hacer que el USDC esté disponible dondequiera que los desarrolladores estén activos y se cuente con la seguridad correspondiente, de modo que pueda usarse ampliamente en todo el ecosistema de blockchain.

Como señala nuestro director de producto, Nikhil Chandhok, la componibilidad del código abierto es fundamental tanto para el espíritu como para la aplicación práctica de la tecnología Web3. Las blockchains nativas del USDC no solo son programables, sino que está surgiendo un nuevo mundo de “primitivas” financieras de código abierto a las que los creadores de tecnología financiera pueden acceder, compartir, configurar, organizar y combinar sin límite para crear nuevos servicios financieros que se ejecutan solo en código. Cada día aparecen más de estas primitivas. 

El diseño del USDC es una manifestación increíblemente útil de este concepto. En sí, constituye una de estas primitivas de código abierto, y ya se está incorporando a muchos mercados financieros y servicios de pago de código abierto y basados en smart contract en la blockchain en la actualidad. 

Entre bastidores, como explica Li Fan, directora de Tecnología de Circle, también estamos haciendo que la complejidad del blockchain pase a un segundo plano. No hay dos blockchains iguales, y cada una presenta motivos y atractivos válidos tanto para las empresas como para los desarrolladores. Nuestro Cross-Chain Transfer Protocol (CCTP) ayuda a eliminar las fricciones al enviar USDC a través de las blockchains compatibles. Esto hace que el USDC sea interoperable a través de múltiples redes y brinda a las fintechs una mayor opción para crear aplicaciones a las que sus usuarios puedan acceder sin preocuparse por los silos.

Cómo usar el USDC en fintechs y neobancos

Todavía estamos en las primeras etapas de la era de la moneda digital. Los usos de la moneda digital en dólares son prácticamente ilimitados, y es probable que la mayor parte de ellos ni siquiera se inventaron. Estas son algunas de las formas en que las fintechs están poniendo en práctica esta infraestructura en la actualidad.  

• Remesas

Se prevé que las remesas mundiales superen los 630 mil millones de dólares en 2022.² Alrededor de 800 millones de personas (1 de cada 9 personas en todo el mundo) reciben remesas de fondos en su país que envían los trabajadores emigrados.³ Las fintechs pueden asociarse con Circle para permitir que los clientes de remesas envíen dólares a casa sin los costos y demoras de las transacciones transfronterizas tradicionales. El USDC se puede enviar a otro país de forma rentable y casi instantánea. 

• Dolarización

La inflación está aumentando en todo el mundo, lo que lleva a muchas personas que viven fuera de los EE. UU. a querer acceder a dólares. Circle puede ayudarle a ofrecer a sus clientes la posibilidad de enviar, gastar y almacenar dólares junto a (o en vez de) las monedas locales volátiles o depreciadas. Además, las personas que residen en países con un alto índice de inflación a menudo no pueden acceder a dólares a través del sistema bancario. Ante esto, las fintechs pueden ofrecer dólares a sus clientes a través de Internet.

• Acceso a nuevos servicios financieros

El USDC constituye un punto de acceso fácil al decentralized finance (DeFi), una nueva clase de centros de préstamo, crédito y trading que se ejecutan en la blockchain. Los mercados de decentralized finance operan plenamente con software y código en lugar de los intermediarios financieros tradicionales, lo que a menudo los hace más rápidos y baratos que los servicios financieros tradicionales. Los mayores centros decentralized finance manejan con frecuencia decenas de miles de millones de dólares de volumen mensual.

Qué ofrece Circle

Circle Mint: las fintechs que reúnan los requisitos pueden acceder al USDC directamente con nosotros a través de Circle Mint. Esta experiencia similar a un portal de tesorería corporativa da lugar a la acuñación y el canje, y también es la base de operaciones de las API que las fintechs pueden emplear para aceptar pagos en moneda digital, realizar pagos casi instantáneos con USDC y automatizar las transacciones para aumentar la eficiencia.

Billeteras programables: nuestras billeteras programables proporcionan una solución integral para desarrolladores que permite almacenar, enviar y gastar USDC y otras monedas digitales, además de non-fungible tokens (NFT). Tanto los proveedores de tecnología financiera como sus usuarios, puede administrar la custodia de los activos. Disponibles a través de API y Mobile SDK, nuestras billeteras permiten a las fintechs integrar estas capacidades en las aplicaciones existentes, donde pueden optar por administrar las claves privadas y la manera en que se usan, o darles a sus usuarios el control total a través de billeteras administradas por el usuario. 

Entornos de pruebas para desarrolladores: experimente un entorno seguro que funciona igual que la producción. Pruebe integraciones y llamadas API sin realizar transacciones financieras reales. Cree código que se convierte fácilmente en una versión de producción cambiando las URL y las claves de API. Investigue nuevos flujos de trabajo o refactorice las aplicaciones existentes para minimizar los errores y optimizar la experiencia del usuario. Confirme que los productos y servicios funcionan según lo esperado antes de ponerlos en marcha.

Es hora de construir

Las monedas digitales y las blockchains representan uno de los mayores avances, y oportunidades, en la historia de la tecnología financiera. Trabajar con Circle y el USDC puede posicionar su negocio para aprovechar esta infraestructura transformadora. A nuestro equipo le encantaría escucharle y ayudarle a ponerse en marcha.